2012年發(fā)行與承銷(xiāo)輔導(dǎo)：公司收購(gòu)與資產(chǎn)重組(6)

更新時(shí)間：2012-03-22 09:41:23 來(lái)源：|0

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　　第三節(jié) 上市公司重大資產(chǎn)重組$lesson$

　　參照法規(guī)：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》

　　一、重大資產(chǎn)重組的原則和標(biāo)準(zhǔn)

　　(一)重大資產(chǎn)重組的原則轉(zhuǎn)自環(huán) 球網(wǎng) 校edu24ol.com

　　上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組，應(yīng)當(dāng)符合下列要求：

　　1.符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理、反壟斷等法律和行政法規(guī)的規(guī)定;

　　2.不會(huì)導(dǎo)致上市公司不符合股票上市條件;

　　3.重大資產(chǎn)重組所涉及的資產(chǎn)定價(jià)公允，不存在損害上市公司和股東合法權(quán)益的情形;

　　4.重大資產(chǎn)重組所涉及的資產(chǎn)權(quán)屬清晰，資產(chǎn)過(guò)戶或者轉(zhuǎn)移不存在法律障礙，相關(guān)債權(quán)債務(wù)處理合法;

　　5.有利于上市公司增強(qiáng)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力，不存在可能導(dǎo)致上市公司重組后主要資產(chǎn)為現(xiàn)金或者無(wú)具體經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的情形;

　　6.有利于上市公司在業(yè)務(wù)、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)、人員、機(jī)構(gòu)等方面與實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)人保持獨(dú)立，符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于上市公司獨(dú)立性的相關(guān)規(guī)定;

　　7.有利于上市公司形成或者保持健全有效的法人治理結(jié)構(gòu)。

　　(二)《重組管理辦法》的適用范圍

　　(三)重大資產(chǎn)重組行為的界定

　　1.上市公司及其控股或者控制的公司購(gòu)買(mǎi)、出售資產(chǎn)，達(dá)到下列標(biāo)準(zhǔn)之一的，構(gòu)成重大資產(chǎn)重組：

　　(1)購(gòu)買(mǎi)、出售的資產(chǎn)總額占上市公司最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的合并財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告期末資產(chǎn)總額的比例達(dá)到50%以上;

　　(2)購(gòu)買(mǎi)、出售的資產(chǎn)在最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度所產(chǎn)生的營(yíng)業(yè)收入占上市公司同期經(jīng)審計(jì)的合并財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告營(yíng)業(yè)收入的比例達(dá)到50%以上;

　　(3)購(gòu)買(mǎi)、出售的資產(chǎn)凈額占上市公司最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的合并財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告期末凈資產(chǎn)額的比例達(dá)到50%以上，且超過(guò)5000萬(wàn)元人民幣。

　　2.計(jì)算上述規(guī)定的比例時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵守的規(guī)定：

　　(1)購(gòu)買(mǎi)的資產(chǎn)為股權(quán)的計(jì)算;轉(zhuǎn)自環(huán) 球網(wǎng) 校edu24ol.com

　　(2)購(gòu)買(mǎi)的資產(chǎn)為非股權(quán)的計(jì)算。

　　二、重組程序(8步)

　　(一)初步磋商

　　(二)聘請(qǐng)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)

　　(三)盈利預(yù)測(cè)報(bào)告的制定與相關(guān)資產(chǎn)的定價(jià)

　　(四)董事會(huì)決議轉(zhuǎn)自環(huán) 球網(wǎng) 校edu24ol.com

　　(五)股東大會(huì)決議

　　(六)中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核

　　(七)重組的實(shí)施

　　(八)重組實(shí)施后的持續(xù)督導(dǎo)