期貨從業(yè)考試《基礎(chǔ)知識部分》模擬題：多選題

　　期貨從業(yè)考試《基礎(chǔ)知識部分》模擬題：多選題

　　多選題

　　61.目前國內(nèi)期貨交易所有( )。

　　A.深圳商品交易所

　　B.大連商品交易所

　　C.鄭州商品交易所

　　D.上海期貨交易所

　　參考答案：BCD。

　　62.期貨交易與現(xiàn)貨交易在( )方面是不同的。

　　A.交割時間

　　B.交易對象

　　C.交易目的

　　D.結(jié)算方式

　　參考答案：ABCD。

　　63.國際上期貨交易所聯(lián)網(wǎng)合并浪潮的原因是( ) 。

　　A.經(jīng)濟(jì)全球化

　　B.競爭日益激烈

　　C.場外交易發(fā)展迅猛

　　D.業(yè)務(wù)合作向資本合作轉(zhuǎn)移

　　參考答案：ABC。

　　64.以下說法中描述正確的是( )。

　　A.證券市場的基本職能是資源配置和風(fēng)險定價

　　B.期貨市場的基本功能是規(guī)避風(fēng)險和發(fā)現(xiàn)價格

　　C.證券交易與期貨交易的目的都是規(guī)避市場價格風(fēng)險或獲取投機(jī)利潤

　　D.證券市場發(fā)行市場是一級市場，流通市場是二級市場;期貨市場中，會員是一級市場，客戶是二級市場

　　參考答案：AB。

　　65.由股票衍生出來的金融衍生品有( )。

　　A.股票期貨

　　B.股票指數(shù)期貨

　　C.股票期權(quán)

　　D.股票指數(shù)期權(quán)

　　參考答案：ABCD。

　　66.期貨市場可以為生產(chǎn)經(jīng)營者( )價格風(fēng)險提供良好途徑。

　　A.規(guī)避

　　B.轉(zhuǎn)移

　　C.分散

　　D.消除

　　參考答案：ABC。

　　67.早期期貨市場具有以下( )特點(diǎn)。

　　A.起源于遠(yuǎn)期合約市場

　　B.投機(jī)者少，市場流動性小

　　C.實(shí)物交割占比重較小

　　D.實(shí)物交割占的比重很大

　　參考答案：ABD。

　　68.以下說法中，(　　)不是會員制期貨交易所的特征。

　　A.全體會員共同出資組建

　　B.繳納的會員資格費(fèi)可有一定回報

　　C.權(quán)力機(jī)構(gòu)是股東大會

　　D.非營利性

　　參考答案：BC。

　　69.公司制期貨交易所股東大會的權(quán)利包括( )。

　　A.修改公司章程

　　B.決定公司經(jīng)營方針和投資計劃

　　C.審議批準(zhǔn)公司的年度財務(wù)預(yù)算方案

　　D.增加或減少注冊資本

　　參考答案：ABCD。

　　70.期貨經(jīng)紀(jì)公司在期貨市場中的作用主要體現(xiàn)在( )。

　　A.節(jié)約交易成本，提高交易效率

　　B.為投資者期貨合約的履行提供擔(dān)保，從而降低了投資者交易風(fēng)險

　　C.提高投資者交易的決策效率和決策的準(zhǔn)確性

　　D.較為有效地控制投資者交易風(fēng)險，實(shí)現(xiàn)期貨交易風(fēng)險在各環(huán)節(jié)的分散承擔(dān)

　　參考答案：ACD。

　　71.以下( )的結(jié)算機(jī)構(gòu)是設(shè)立在期貨交易所內(nèi)的內(nèi)部機(jī)構(gòu)。

　　A.大連商品交易所

　　B.紐約期貨交易所

　　C.倫敦金屬交易所

　　D.芝加哥商業(yè)交易所

　　參考答案：AD。

　　72.已經(jīng)在某些交易所上市，實(shí)現(xiàn)了期貨合約無基礎(chǔ)現(xiàn)貨市場的衍生品種有( )。

　　A.股票指數(shù)期貨

　　B.商品指數(shù)期貨

　　C.天氣指數(shù)

　　D.自然災(zāi)害指數(shù)

　　參考答案：CD。

　　73.全球主要的鋁期貨交易市場是( )。

　　A.倫敦金屬交易所

　　B.紐約商業(yè)交易所

　　C.東京商品交易所

　　D.韓國期貨交易所

　　參考答案：AB。

　　74.期貨合約的市場研究應(yīng)當(dāng)從( )這幾個方面著手。

　　A.該品種的現(xiàn)貨價格波動特征、倉儲分布等現(xiàn)貨市場研究

　　B.該品種合約交易管理，結(jié)算交割和風(fēng)險管理等期貨市場研究

　　C.該品種合約將來的期貨市場發(fā)展規(guī)模等市場前景的分析

　　D.該品種國際市場的期貨交易狀況

　　參考答案：ABCD。

　　75.關(guān)于大豆和豆粕以下描述正確的是( )。

　　A.我國既是國際市場大豆主產(chǎn)國之一也是豆粕主產(chǎn)國之一

　　B.芝加哥期貨交易所和東京谷物交易所都有大豆期貨

　　C.大連商品交易所的黃大豆1號合約標(biāo)的物是非轉(zhuǎn)基因大豆

　　D.豆粕一般被用作飼料，也可用于食品加工或作為肥料使用

　　參考答案：ABCD。

　　76.期貨交易所在指定交割倉庫時,主要考慮的因素是( )。

　　A.倉庫所在地區(qū)的生產(chǎn)或消費(fèi)集中程度

　　B.倉庫所在地區(qū)距離交易所的遠(yuǎn)近

　　C.倉庫的存儲條件

　　D.倉庫的運(yùn)輸條件和質(zhì)檢條件

　　參考答案：ACD。

　　77.下列有關(guān)結(jié)算公式描述正確的是( )。

　　A.當(dāng)日盈虧=平倉盈虧+持倉盈虧

　　B.持倉盈虧=歷史持倉盈虧+當(dāng)日開倉持倉盈虧

　　C.歷史持倉盈虧=(當(dāng)日結(jié)算價-開倉當(dāng)日結(jié)算價)×持倉量

　　D.平倉盈虧=平歷史倉盈虧+平當(dāng)日倉盈虧

　　參考答案：ABD。

　　歷史持倉盈虧=(當(dāng)日結(jié)算價-上一日結(jié)算價) ×持倉量

　　78.下面對我國期貨合約交割結(jié)算價描述正確的是( )。

　　A.有的交易所是以合約交割配對日的結(jié)算價為交割結(jié)算價

　　B.有的交易所以該期貨合約最后交易日的結(jié)算價為交割結(jié)算價

　　C.有的交易所以交割月份第一個交易日到最后交易日所有結(jié)算價的加權(quán)平均價為交割結(jié)算價

　　D.交割商品計價以交割結(jié)算價為基礎(chǔ)

　　參考答案：ABCD。

　　79.期貨經(jīng)紀(jì)公司為客戶開設(shè)賬戶的基本程序包括( )。

　　A.風(fēng)險揭示

　　B.簽署合同

　　C.繳納保證金

　　D.下單交易

　　參考答案：ABC。

　　80.現(xiàn)代期貨市場建立了一整套完整的風(fēng)險保障體系，其中包括( )。

　　A.漲跌停板制度

　　B.每日無負(fù)債結(jié)算制度

　　C.強(qiáng)行平倉制度

　　D.大戶報告制度

　　參考答案：ABCD。

      81.以下可以進(jìn)行期轉(zhuǎn)現(xiàn)的情況有( )。

　　A.在期貨市場上持有反向持倉的買賣雙方，擬用標(biāo)準(zhǔn)倉單進(jìn)行期轉(zhuǎn)現(xiàn)

　　B.在期貨市場上持有反向持倉的買賣雙方，擬用標(biāo)準(zhǔn)倉單以外的貨物進(jìn)行期轉(zhuǎn)現(xiàn)

　　C.未參與期貨交易的生產(chǎn)商與期貨多頭持倉進(jìn)行期轉(zhuǎn)現(xiàn)

　　D.買賣雙方為現(xiàn)貨市場的貿(mào)易伙伴在期市建倉希望遠(yuǎn)期交貨價格穩(wěn)定

　　參考答案：ABD。

　　82.以下屬于期轉(zhuǎn)現(xiàn)交易流程的內(nèi)容包括( )。

　　A.交易所通過配對方式確定期轉(zhuǎn)現(xiàn)交易雙方

　　B.交易雙方商定平倉價和現(xiàn)貨交收價格

　　C.買賣雙方簽定有關(guān)協(xié)定后到交易所交割部申請期轉(zhuǎn)現(xiàn)

　　D.交易所核準(zhǔn)

　　參考答案：BCD。

　　83.指定交割倉庫針對交割商品的管理主要有( )。

　　A.商品審驗(yàn)及開具倉單

　　B.交割儲備商品的管理

　　C.為客戶提供配套服務(wù),及時安排交割商品的運(yùn)輸

　　D.交割違約的處理

　　參考答案：ABC。

　　84.強(qiáng)行平倉制度規(guī)定當(dāng)出現(xiàn)( )的情況時，交易所要實(shí)行強(qiáng)行平倉。

　　A.會員結(jié)算準(zhǔn)備金余額為最低風(fēng)險標(biāo)準(zhǔn)

　　B.交易所緊急措施中規(guī)定必須平倉

　　C.交易所交易委員會認(rèn)為該會員具有交易風(fēng)險

　　D.會員持倉已經(jīng)超出持倉限額

　　參考答案：BD。

　　85.對基差的描述正確的是( )。

　　A.在正向市場上，收獲季節(jié)時基差擴(kuò)大

　　B.在正向市場上，收獲季節(jié)時基差縮小

　　C.在正向市場上，收獲季節(jié)過去后，基差開始縮小

　　D.在正向市場上，收獲季節(jié)過去后，基差開始擴(kuò)大

　　參考答案：AC。

　　86.對于基差的理解正確的是( )。

　　A.基差是衡量期貨價格與現(xiàn)貨價格關(guān)系的重要指標(biāo)

　　B.基差等于持倉費(fèi)

　　C.在正向市場上基差為負(fù)值

　　D.理論上基差最終會在交割月趨向于零

　　參考答案：ACD。

　　87.在( )的情況下，買進(jìn)套期保值者可能得到完全保護(hù)并有盈余。

　　A.基差從-20元/噸變?yōu)?30元/噸

　　B.基差從20元/噸變?yōu)?0元/噸

　　C.基差從-40元/噸變?yōu)?30元/噸

　　D.基差從40元/噸變?yōu)?0元/噸

　　參考答案：AD。

　　88.銅期貨市場出現(xiàn)反向市場的原因可能有( )。

　　A.智利大型銅礦工人罷工

　　B.銅現(xiàn)貨庫存大量增加

　　C.某銅消費(fèi)大國突然大量買入銅

　　D.替代品的出現(xiàn)

　　參考答案：AC。

　　89.期貨交易成本有(　)。

　　A.倉儲費(fèi)

　　B.傭金

　　C.交易手續(xù)費(fèi)

　　D.保證金利息

　　參考答案：BCD。

　　90.甲小麥貿(mào)易商擁有一批現(xiàn)貨，并做了賣出套期保值。乙面粉加工商是甲的客戶，需購進(jìn)一批小麥，但考慮價格會下跌，不愿在當(dāng)時就確定價格，而要求成交價后議。甲提議基差交易，提出確定價格的原則是比10月期貨價低3美分/蒲式耳，雙方商定給乙方20天時間選擇具體的期貨價。乙方接受條件，交易成立。試問如果兩周后，小麥期貨價格大跌，乙方執(zhí)行合同，雙方交易結(jié)果是( )。

　　A.甲小麥貿(mào)易商不能實(shí)現(xiàn)套期保值目標(biāo)

　　B.甲小麥貿(mào)易商可實(shí)現(xiàn)套期保值目標(biāo)

　　C.乙面粉加工商不受價格變動影響

　　D.乙面粉加工商獲得了價格下跌的好處

　　參考答案：BD。

　　91.在期貨市場中，套期保值能夠?qū)崿F(xiàn)的原理是( )。

　　A.現(xiàn)貨市場與期貨市場的價格走勢具有“趨同性”

　　B.現(xiàn)貨市場與期貨市場的基差等于零

　　C.現(xiàn)貨市場與期貨市場的價格走勢不一致

　　D.當(dāng)期貨合約臨近交割時,現(xiàn)貨價格與期貨價格趨于一致

　　參考答案：AD。

　　92.期貨投機(jī)與賭博的主要區(qū)別表現(xiàn)在：( )。

　　A.風(fēng)險機(jī)制不同

　　B.參與人員不同

　　C.運(yùn)作機(jī)制不同

　　D.經(jīng)濟(jì)職能不同

　　參考答案：ACD。

　　93.期貨投機(jī)的原則有( )。

　　A.充分了解期貨合約

　　B.確定最低獲利目標(biāo)

　　C.確定最大虧損限度

　　D.確定投入的風(fēng)險資本

　　參考答案：ABCD。

　　94.決定是否買空或賣空期貨合約的時候，交易者應(yīng)該事先為自己確定( 　)，作好交易前的心理準(zhǔn)備。

　　A.最高獲利目標(biāo)

　　B.最低獲利目標(biāo)

　　C.期望承受的最大虧損限度

　　D.期望承受的最小虧損限度

　　參考答案：BC。

　　95.熊市套利者可以獲利的市況是( )。

　　A.近期合約價格小幅上升，遠(yuǎn)期合約價格大幅度上升

　　B.遠(yuǎn)期合約價格小幅上升，近期合約價格大幅度上升

　　C.近期月份合約價格下降得比遠(yuǎn)期月份合約價格快

　　D.近期月份合約價格下降得比遠(yuǎn)期月份合約價格慢

　　參考答案：AC。

　　96.以下構(gòu)成跨期套利的是( )。

　　A.買入上海期貨交易所5月銅期貨，同時賣出LME6月銅期貨

　　B.買入上海期貨交易所5月銅期貨，同時賣出上海期貨交易所6月銅期貨

　　C.買入LME5月銅期貨，一天后賣出LME6月銅期

　　D.賣出LME5月銅期貨，同時買入LME6月銅期貨

　　參考答案：BD。

　　97.某投資者以2100元/噸賣出5月大豆期貨合約一張，同時以2000元/噸買入7月大豆合約一張，當(dāng)5月合約和7月合約價差為( )時，該投資人獲利。

　　A.150元

　　B.50 元

　　C.100 元

　　D.-80元

　　參考答案：BD。

　　98.以下能對期貨市場價格產(chǎn)生影響的是( )。

　　A.經(jīng)濟(jì)周期

　　B.天氣情況

　　C.利率水平

　　D.投資者對市場的信心

　　參考答案：ABCD。

　　99.按道氏理論的分類，趨勢分為( )等類型。

　　A.主要趨勢

　　B.次要趨勢

　　C.短暫趨勢

　　D.無趨勢

　　參考答案：ABC。

　　100.基本分析法的特點(diǎn)是分析(　)。

　　A.價格變動長期趨勢

　　B.宏觀因素

　　C.價格變動根本原因

　　D.價格短期變動趨勢

　　參考答案：ABC。

　　101.以下關(guān)于趨勢線的說法正確的是( )。

　　A.趨勢線被觸及的次數(shù)越多，越有效

　　B.趨勢線維持的時間越長，越有效

　　C.趨勢線起到支撐和壓力的作用

　　D.趨勢線被突破后，一般不再具有預(yù)測價值

　　參考答案：ABC。

　　102.下列債務(wù)憑證中屬于銀行信用的是( )。

　　A.企業(yè)債券

　　B.銀行債券

　　C.銀行票據(jù)

　　D.銀行存單

　　參考答案：BCD。

　　103.假設(shè)4月1日現(xiàn)貨指數(shù)為1500點(diǎn)，市場利率為5%，交易成本總計為15點(diǎn)，年指數(shù)股息率為1%，則( )。

　　A.若不考慮交易成本，6月30日的期貨理論價格為1515點(diǎn)

　　B.若考慮交易成本,6月30日的期貨價格在1530以上才存在正向套利機(jī)會

　　C.若考慮交易成本,6月30日的期貨價格在1530以下才存在正向套利機(jī)會

　　D.若考慮交易成本,6月30日的期貨價格在1500以下才存在反向套利機(jī)會

　　參考答案：ABD。

　　104.與商品期貨相比，金融期貨的特點(diǎn)是( )。

　　A.交割便利

　　B.全部采用現(xiàn)金交割方式交割

　　C.期現(xiàn)套利更容易進(jìn)行

　　D.容易發(fā)生逼倉行情

　　參考答案：AC。

     105.美國某投資機(jī)構(gòu)分析美國美聯(lián)儲將降低利率水平，決定投資于外匯期貨市場，可以( ).

　　A.買入日元期貨

　　B.賣出日元期貨

　　C.買入加元期貨

　　D.賣出加元期貨

　　參考答案：AC。

　　106.面值為100萬美元的3個月期國債，當(dāng)指數(shù)報價為92.76時，以下正確的是( ).

　　A.年貼現(xiàn)率為7.24%

　　B.3個月貼現(xiàn)率為7.24%

　　C.3個月貼現(xiàn)率為1.81%

　　D.成交價格為98.19萬美元

　　參考答案：ACD。

　　107.下列策略中權(quán)利執(zhí)行后轉(zhuǎn)換為期貨多頭部位的是( ) 。

　　A.買進(jìn)看漲期權(quán)

　　B.買進(jìn)看跌期權(quán)

　　C.賣出看漲期權(quán)

　　D.賣出看跌期權(quán)

　　參考答案：AD。

　　108.下列說法錯誤的有( )。

　　A.看漲期權(quán)是指期貨期權(quán)的賣方在支付了一定的權(quán)利金后，即擁有在合約有效期內(nèi)，按事先約定的價格向期權(quán)買方買入一定數(shù)量的相關(guān)期貨合約，但不負(fù)有必須買入的義務(wù)

　　B.美式期權(quán)的買方既可以在合約到期日行使權(quán)利，也可以在到期日之前的任何一個交易日行使權(quán)利

　　C.美式期權(quán)在合約到期日之前不能行使權(quán)利

　　D.看跌期權(quán)是指期貨期權(quán)的買方在支付了一定的權(quán)利金后，即擁有在合約有效期內(nèi)，按事先約定的價格向期權(quán)賣方賣出一定數(shù)量的相關(guān)期貨合約，但不負(fù)有必須賣出的義務(wù)

　　參考答案：AC。

　　109.某投資者在2月份以300點(diǎn)的權(quán)利金買入一張5月到期、執(zhí)行價格為10500點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)，同時，他又以200點(diǎn)的權(quán)利金買入一張5月到期、執(zhí)行價格為10000點(diǎn)的恒指看跌期權(quán)。若要獲利100個點(diǎn)，則標(biāo)的物價格應(yīng)為( )。

　　A.9400

　　B.9500

　　C.11100

　　D.11200

　　參考答案：AC。

　　110.以下關(guān)于反向轉(zhuǎn)換套利的說法中正確的有( )。

　　A.反向轉(zhuǎn)換套利是先買進(jìn)看漲期權(quán)，賣出看跌期權(quán)，再賣出一手期貨合約的套利。

　　B.反向轉(zhuǎn)換套利中看漲期權(quán)與看跌期權(quán)的執(zhí)行價格和到期月份必須相同

　　C.反向轉(zhuǎn)換套利中期貨合約與期權(quán)合約的到期月份必須相同

　　D.反向轉(zhuǎn)換套利的凈收益=(看跌期權(quán)權(quán)利金-看漲期權(quán)權(quán)利金)+(期貨價格-期權(quán)價格執(zhí)行價格)

　　參考答案：ABCD。

　　111.以下為虛值期權(quán)的是( )。

　　A.執(zhí)行價格為300，市場價格為250的買入看跌期權(quán)

　　B.執(zhí)行價格為250，市場價格為300的買入看漲期權(quán)

　　C.執(zhí)行價格為250，市場價格為300的買入看跌期權(quán)

　　D.執(zhí)行價格為300，市場價格為250的買入看漲期權(quán)

　　參考答案：CD。

　　112.下列關(guān)于期貨投資基金的敘述中不正確的是( )。

　　A.期貨投資基金具有期貨交易和基金的雙重特征

　　B.從歷史數(shù)據(jù)來看期貨投資基金的風(fēng)險大于證券投資基金

　　C.在由股票和債券所構(gòu)成的投資組合中加入一定比例的期貨基金只會使投資組合的風(fēng)險增加

　　D.期貨投資基金具備在不同經(jīng)濟(jì)環(huán)境下盈利的能力在于其具備做空機(jī)制

　　參考答案：BC。

　　113.美國對期貨基金的信息披露有嚴(yán)格的要求，其中對商品交易顧問信息要求披露的內(nèi)容有( )。

　　A.風(fēng)險披露

　　B.交易項目介紹

　　C.顧問費(fèi)用的披露

　　D.商品交易顧問的背景資料

　　參考答案：ABCD。

　　114.機(jī)構(gòu)投資者加強(qiáng)內(nèi)部風(fēng)險監(jiān)控的措施有( )。

　　A.建立由董事會、高層管理部門和風(fēng)險管理部門組成的風(fēng)險管理系統(tǒng)

　　B.制定合理的風(fēng)險管理過程

　　C.建立相互制約的業(yè)務(wù)操作內(nèi)部監(jiān)控機(jī)制

　　D.加強(qiáng)高層管理人員對內(nèi)部風(fēng)險監(jiān)控的力度

　　參考答案：ABCD。

　　115.客戶可采取的風(fēng)險防范措施有( )。

　　A.對期貨經(jīng)紀(jì)公司財務(wù)進(jìn)行監(jiān)控

　　B.慎重選擇經(jīng)紀(jì)公司

　　C.規(guī)范自身行為，提高風(fēng)險意識和心理承受力

　　D.制定正確投資戰(zhàn)略，將風(fēng)險降低至可以承受的程度

　　參考答案：BCD。

　　116.按期貨交易環(huán)節(jié)劃分有以下風(fēng)險( 　 )。

　　A.代理風(fēng)險

　　B.交易風(fēng)險

　　C.交割風(fēng)險

　　D.客戶風(fēng)險

　　參考答案：ABC。

　　117.下面對風(fēng)險準(zhǔn)備金制度描述正確的是( )。

　　A.交易所從會員保證金中按比例提取

　　B.風(fēng)險準(zhǔn)備金是由交易所設(shè)立的

　　C.風(fēng)險準(zhǔn)備金是用來提供財務(wù)擔(dān)保和彌補(bǔ)因交易所不可預(yù)見的風(fēng)險帶來的虧損的資金

　　D.風(fēng)險準(zhǔn)備金的動用必須經(jīng)過中國證監(jiān)會批準(zhǔn)

　　參考答案：BC。

　　118.對于期貨期權(quán)交易，下列說法正確的是( )。

　　A.買賣雙方風(fēng)險和收益結(jié)構(gòu)不對稱

　　B.買賣雙方都要交納保證金

　　C.都在有組織的交易場所內(nèi)完成交易

　　D.都采用標(biāo)準(zhǔn)化合約方式

　　參考答案：ACD。

　　119.以下實(shí)際利率高于6.090%的情況有( )。

　　A.名義利率為6%，每一年計息一次

　　B.名義利率為6%，每一季計息一次

　　C.名義利率為6%，每一月計息一次

　　D.名義利率為5%，每一季計息一次

　　參考答案：BC。

　　120.某投資者在5月份以700點(diǎn)的權(quán)利金賣出一張9月到期，執(zhí)行價格為9900點(diǎn)的恒指看漲期權(quán)，同時，他又以300點(diǎn)的權(quán)利金賣出一張9月到期，執(zhí)行價格為9500點(diǎn)的恒指看跌期權(quán)。該投資者當(dāng)恒指為(　　　)時能夠獲得200點(diǎn)的盈利。

　　A.11200點(diǎn)

　　B.8800點(diǎn)

　　C.10700點(diǎn)

　　D.8700點(diǎn)

　　參考答案：BCD。

　   2012年各次期貨從業(yè)資格考試通過率匯總

      2012年期貨從業(yè)《法律法規(guī)》重點(diǎn)判斷題匯總

      期貨從業(yè)《基礎(chǔ)知識》期貨行情分析重點(diǎn)試題匯總

      2012年期貨《基礎(chǔ)知識》期貨投機(jī)重點(diǎn)試題匯總

      2012年期貨從業(yè)《基礎(chǔ)知識》考點(diǎn)試題匯總